500萬退休金該放哪？該買0050還是0056？ETF達人揭「配置關鍵」

記者陳宣穎／綜合報導

如果退休後手上有500萬元，你會選擇放進元大台灣50（0050）還是元大高股息（0056）？對此，ETF達人林帝佑在節目《財經一路發》中分享退休資金配置方式。她認為，退休投資不能只看哪檔ETF過去績效較好，而要先從每月生活費與固定收入的缺口出發，再決定高股息與成長型資產的配置比例。

林帝佑在節目《財經一路發》表示，退休規劃第一步應先算出每月生活支出與勞保等固定收入的差額，再反推需要多少高股息ETF部位。她以父親退休規劃為例指出，退休現金流估算應保守，不能直接把目前配息當成未來固定收入，因為配息未必年年增加；此外，退休後還可能面臨通膨及醫療等額外支出，因此剩餘資金仍可配置成長型資產。

林帝佑以500萬元單筆投入、股息全數領出為例回測，2016至2026年期間，0050期末市值約3125萬元、0056約1145萬元，差距近2000萬元；但若改看2013至2023年，0050約1066萬元、0056約711萬元，差距便明顯縮小。她指出，前一段回測涵蓋2023年後AI大多頭，大型權值股表現突出，推升市值型ETF績效，因此回測起點不同，結果也可能大幅改變，不能只看單一期間就推估未來報酬。

她認為，退休資金若全部放在市值型ETF，雖然可以透過賣股支付生活費，但一旦遇上空頭，退休族沒有薪資收入，仍得持續賣股，持股數量也會跟著減少，心理壓力更大。因此退休配置不必陷入0050或0056二選一，而是先依每月支出與固定收入缺口，建立足以支應基本生活的現金流，再將剩餘資金配置成長型ETF，在退休期間同時兼顧生活所需與資產成長。

◎《FTNN新聞網》提醒您：本資料僅供參考，投資人應獨立判斷，審慎評估並自負投資風險。